Торговля опционами для чайников пошагово

Согласно отчету CNBC, в 2022 году суточная торговля опционами достигла отметки в 39 миллионов сделок. По сравнению с 2021 годом рост составил 35%. Данный инструмент популярен, как среди профессиональных трейдеров, так и среди новичков. Давайте разберемся, как работают опционы, где ими торговать и какие стратегии существуют для заработка.

Определение опционов на бирже

Опционы относятся к производным финансовым инструментам – трейдер заключает контракт на поставку актива по фиксированной цене, а пользуется своим правом через какое-то время.

По формулировке очень похоже на фьючерсные и форвардные контракты, но между инструментами есть принципиальные отличия. Остановимся на них подробнее.

Фьючерсный контракт – соглашение между двумя контрагентами на отложенную поставку какого-то актива. При заключении сделки фиксируется цена позиции и объем актива. По завершении срока экспирации покупатель обязуется рассчитаться с продавцом. Есть расчетные фьючерсы, где сам актив не поставляется, только считается разница в цене. Важная особенность – сделки заключаются только на биржевых площадках.

Форвардный контракт – по сути, то же самое, что и фьючерс, но заключается в обход биржи, напрямую между продавцом и покупателем и подразумевает обязательную поставку товара.

Опцион – это покупка права на покупку или продажу выбранного актива в определенном количестве по фиксированной цене. Покупатель сразу при открытии позиции платит продавцу вознаграждение, однако потом сам решает, воспользоваться своим правом или нет. Если покупка/продажа ему невыгодна, он вправе отказаться от поставки/расчета. Вознаграждение при этом не возвращается.

Вариацией биржевых опционов являются бинарные опционы, работающие по принципу «все или ничего». Такие инструменты отличаются максимальным риском, но с другой стороны, обещают трейдеру высокую доходность в случае правильного анализа. А теперь сравним особенности расчета по классическим и бинарным опционам.

Источник: Trading.biz

Принцип работы бинарных опционов

Сначала разберем особенности работы классических биржевых опционов. В качестве примера берем акции Microsoft (MSFT).

Вы заходите через своего брокера на биржевую площадку и находите там опцион на покупку акций. Обратите внимание на следующие данные:

• Срок экспирации опциона. По истечении этого периода вы можете воспользоваться правом продать или купить актив.

• Страйк-цена. Синоним – цена исполнения, стоимость актива, по которой трейдер сможет продать/купить актив после экспирации опциона.

• Вознаграждение. Бывает разовым или маржинальным – во втором случае вы выплачиваете «комиссию» на протяжении всего периода удержания позиции.

На практике мы получаем примерно следующее. Вы находите опцион на покупку 10 акций MSFT по страйк-цене 260 долларов. Срок экспирации – 3 месяца, а вознаграждение – 130 долларов (5% от общего объема позиции). Через три месяца вы смотрите на стоимость ценных бумаг. Если она выросла на 5% и больше, стоит воспользоваться своим правом покупки. Когда рост составил до 5% или акции вообще упали в цене, то лучше отказаться от покупки. Так вы потеряете только 130 долларов.

Теперь переходим к бинарным опционам. Как они работают? По сути, вознаграждением является вся ваша позиция, а возможная доходность по ним фиксированная. Сроки экспирации тоже есть. Давайте рассмотрим на примере.

Брокерская платформа предлагает бинарные опционы на стоимость EUR/USD. Текущая цена составляет 1,0902. Трейдер может открыть опцион на покупку (Call) или продажу (Put). Доходность опциона фиксирована и составляет 83%.

Открываем опцион Call на сумму 100 долларов. Срок экспирации опциона составляет 30 минут. Если по прошествии 30 минут стоимость EUR/USD выросла (хотя бы на один пункт), то ваш прогноз оказался верным. На счет возвращается уже 183 доллара, где $83 – это чистая прибыль от сделки.

Когда курс по валютной паре 1,0901 или меньше на момент экспирации, ваши 100 долларов переходят платформе. В случае с опционом Put (продажа), все наоборот – для получения прибыли цена экспирации должна быть ниже цены входа в сделку.

Покупка опционов: как это сделать?

Сначала разберемся, какие вообще бывают разновидности бинарных опционов. Данный инструмент различается по трем критериям:

• Направление движения цены (опционы Call и Put);

• Касание ценового уровня (One Touch и No Touch опционы);

• Особенности ценодвижения (Boundary и Out Bound опционы).

Разберем каждую разновидность бинарных опционов подробнее, чтобы понимать разницу между ними.

Бинарные опционы по направлению движения цены

Этот тип самый популярный и понятный. Трейдер использует индикаторы технического анализа, чтобы спрогнозировать, как будет двигаться цена в ближайший период. Далее он сравнивает ее с текущей. Если ожидается рост, открывается опцион Call, или Покупка, а если трейдер ждет падения стоимости, он заходит в Put опцион (Продажа). Насколько цена вырастет или упадет не важно, главное, чтобы она оказалась выше/ниже изначальной отметки.

Бинарные опционы по касанию ценового уровня

С одной стороны, такой тип опциона не зависит от конечной цены. Трейдеру важно, чтобы стоимость актива коснулась или не коснулась конкретного ценового уровня. С другой стороны, проводить анализ сложнее.

Например, текущая стоимость акции составляет 158 долларов. Площадка предлагает опционы One Touch с уровнями поддержки и сопротивления 158 и 162 доллара. Если до срока экспирации стоимость актива достигнет одного из уровней, трейдер получит прибыль. В случае нахождения цены выше нижнего и ниже верхнего порога, средства уходят площадке. В случае с No Touch опционами условия обратные – цена не должна коснуться указанных уровней за весь период удержания позиции.

Бинарные опционы по особенностям ценодвижения

Как и в случае с предыдущим примером, трейдеру «выдают» два ценовых уровня. Возьмем те же 158 и 162 доллара при текущей стоимости ценной бумаги в $160. Эти ценовые уровни образуют диапазон. Когда вы открываете позицию Bound, по истечении срока экспирации стоимость актива должна оставаться в пределах данного ценового диапазона. Для Out Bound опционов прибыль приносит выход за его пределы.

Источник: Trading.biz

С типами опционов разобрались. А как купить опцион? Обычно трейдеру достаточно выполнить несколько простых шагов:

1. Найти площадку, предлагающую бинарные опционы.

2. Выбрать тип актива и тип опциона.

3. Указать размер позиции (при неудачном прогнозе вся сумма переходит платформе).

4. Определить срок экспирации (профессионалы не рекомендуют открывать позиции на 30 и 60 секунд).

5. Провести технический анализ выбранного актива, чтобы понять, куда станет двигаться цена.

6. Подтвердить открытие опциона – например, нажать на кнопку Call (Покупка) или Put (Продажа).

7. Дождаться расчета по своей позиции и зафиксировать прибыль или убытки.

Места для торговли опционами

Классические опционы так же, как и фьючерсные контракты, предлагаются на биржевых площадках, но бинарными опционами там торговать нельзя. Есть специальные платформы, открывающие доступ к подобным инструментам.

Самые популярные площадки для торговли бинарными опционами: Pocket Option, IQ Option, Binary.com, Intrade.Bar, Binarium.

Можно сказать, что вы заключаете сделки не по рынку, а против площадки, поскольку неправильный прогноз отчуждает ваши средства в пользу платформы. Доходность бинарных опционов каждая площадка определяет отдельно, поэтому для одного и того же инструмента она может быть разной у разных брокеров.

Техника торговли опционами: руководство для начинающих

Бинарные опционы – высокорисковый инструмент. Статистика утверждает, что только 26% трейдеров, заключающих такие сделки, оказываются в плюсе. Как правильно торговать, чтобы не слить свой депозит?

Сначала трейдер открывает живой график бинарных опционов – ценовой график по выбранному активу, где все изменения стоимости фиксируются в реальном времени.

Источник: Trading.biz

Далее вы наносите на график необходимые для анализа инструменты технического анализа. Эксперты разрабатывают стратегии для торговли бинарными опционами, и они опираются на разные таймфреймы.

Например, для турбо опционов применяют индекс RSI, комбинацию EMA (экспоненциальная скользящая средняя) и ADX (инструмент для определения силы тренда) и т.д. На 5-минутном таймфрейме комбинируют несколько ЕМА, объединяют линии Боллинджера с Heiken Ashi и т.д. Для каждого временного отрезка есть несколько эффективных стратегий, важно правильно задать настройки для выбранных индикаторов.

Пример стратегии с использованием Parabolic SAR

Источник: Trading.biz

В соответствии с конкретной стратегией трейдер находит оптимальный сигнал для входа в сделку. В этот момент открывается опцион на покупку или продажу. Конечно, абсолютно все позиции не будут прибыльными, иногда трейдер ошибается в своем анализе, и его деньги переходят платформе. Как поступить в такой ситуации?

• Оценить прибыль/убыток на дистанции. Допустим, вы правильно прогнозируете ценодвижение в 70% сделок, а доходность по каждому опциону составляет 95%. Этого достаточно, чтобы оказаться в плюсе на дистанции.

• Второй вариант используют, когда на дистанции трейдер в минусе. Применяется финансовая стратегия увеличения суммы позиции (Мартингейл и подобные). После каждого неудачного прогноза позиция увеличивается в два раза или больше (зависит от доходности опциона). И тогда одним удачным опционом вы перекроете все предыдущие провалы.

Выводы

Бинарные опционы представляют категорию высокорисковых производных инструментов. Торговля идет в обход биржевых площадок – заключать сделки предлагают сами брокеры. При качественном техническом анализе и правильно подобранной стратегии на них можно стабильно зарабатывать.